De Beers Großwildsafari in Botswana

Als die Mitglieder der De Beers Familie am frostigen 4. November 2011 beschlossen, 5,1 Milliarden USD für ihre restlichen 40 % Anteile an dem Unternehmen zu nehmen und alle an Anglo American zu verkaufen, war noch nicht allgemein bekannt, dass De Beers auf dem Weg zurück nach Afrika war.

Vor kurzem zog ihr Standort nach Botswana, dem größten Produzenten von Edelsteinen und Diamanten und Heimat von Minen wie Jwaneng, der reichsten Diamantenmine der Welt.

De Beers war ein Meister des Markenaufbaus und der PR-Tricks, wie der Werbung mit Marilyn Monroe oder der Schaffung des Konzepts des Kimberley-Zertifikats, das die Diamanten von De Beers zu den koschersten auf dem Markt machte. Die Zeit kam, in der sie eine wirklich sexy Idee brauchten, um den Umzug vom Londoner West End nach Gaborone, Botswana, zu promoten.

Wie Reuters UK berichtet, beinhaltete der Umzug einen neuen 10-Jahres-Vertrag für die Sortierung, Bewertung und den Verkauf von Diamanten aus den von Debswana betriebenen Minen in Botswana. Der Vertrag beinhaltet ein 50:50-Joint-Venture zwischen De Beers und der Regierung des südafrikanischen Landes und ist der längste bisher zwischen beiden Seiten vereinbarte Verkaufsvertrag. Er wird mehr als 6 Milliarden Dollar an jährlichen Rohdiamantenverkäufen von einem internationalen Finanzzentrum an einen Ort mit 230.000 Einwohnern verlagern, in einem der anschaulichsten Beispiele dafür, wie ein produzierendes, rückständiges Land erfolgreich darum kämpft, den Wert und die Gewinne aus seinen Rohstoffen im eigenen Land zu behalten. Die Veränderung wird Botswanas Fähigkeit auf die Probe stellen, Fähigkeiten und Dienstleistungen in seiner Arbeitskraft zu entwickeln, eine Arbeitslosenquote, die bei etwa 18 Prozent liegt, zu senken und eine Wirtschaft zu erweitern, die immer noch zu mehr als 80 Prozent von Diamanten für Exporte abhängig ist.

Es wäre wie das Verlegen des Kupferhandels von London nach Chile.

Allein die Anreise nach Gaborone ist ein logistischer Albtraum – Visumschwierigkeiten, fehlende Direktflüge und geeignete Hotels – hat aber auch eine Debatte über die Zukunft von De Beers und ihre Rolle auf dem Edelsteinmarkt ausgelöst. Der Anteil von De Beers an den Rohdiamantenverkäufen sank laut Bain & Company von unter 50 Prozent im Jahr 2006 auf 37 Prozent im Jahr 2012. „Es ist das, was man das Ende einer Ära nennen würde, aber es sollte nicht als negativ angesehen werden, es sollte als natürliche Weiterentwicklung der Branche gesehen werden“, so Kieron Hodgson, Aktienanalyst bei Charles Stanley in London.

Andere sehen das weniger positiv. „Ich glaube nicht, dass irgendeiner von ihnen wirklich (in Gaborone) sein möchte, aber sie haben keine Wahl, da die Diamanten dort im Boden liegen“, sagte Des Kilalea, Analyst bei RBC Capital Markets. „Es ist vergleichbar damit, zu sagen, wir werden keine London Metal Exchange haben, man muss nach Chile fahren, um sein Kupfer zu bekommen. Das ist eklatant ineffizient – obwohl in Bezug auf Politik und Entwicklung, wenn ich Präsident wäre, würde ich dasselbe tun.“

De Beers hat bereits seine Diamantensortier- und -aggregationsgeschäfte – die Vorgänge, die die Produktion aus jeder Mine sieben und die Edelsteine zusammenführen, bevor sie den Käufern zugeteilt werden – nach Gaborone verlegt. Es hat auch die Schleif- und Polierbetriebe unterstützt, indem es mehr Diamanten vor Ort verfügbar gemacht und internationale Firmen wie Tannenbaum's dazu ermutigt hat, dort zu wachsen. Die Leo Schachter Gruppe beschäftigt inzwischen rund 300 Mitarbeiter in Botswana.

Sie versuchten sich mit dem Sprichwort von Tiny Rowland zu trösten: „Afrika war uns immer großzügig gesinnt.“

Er verdiente Milliarden von Dollar für Lonrho in Afrika, aber Tiny Rowland ist schon lange tot. Ich hätte gedacht, De Beers würde Leonardo DiCaprio engagieren, einen alten Afrika-Experten und bekannten Kämpfer gegen Blutdiamanten. Aber Leonardo DiCaprio lehnte ab, nachdem er sich mit den Kollegen Robert Redford und Meryl Streep beraten hatte, die, wie ihr Filmtitel andeutet, „Jenseits von Afrika“ sind.

Die Londoner Standorte von De Beers reichen bis in die 1930er Jahre zurück, als sie die spätere Diamond Trading Company gründeten, um das Angebot zu kontrollieren, die Nachfrage zu sichern und ihren Einfluss auf den Rohdiamantenmarkt zu verstärken, an dem sie in den 1980er und 1990er Jahren mit etwa 80 Prozent ihren Höhepunkt erreichte. Edelsteine aus allen Minen wurden zusammengelegt, und Mengen für Kunden wurden im Voraus vereinbart. Käufer wurden geprüft und konnten Edelsteine in ihrer Zuteilung nicht ablehnen, ohne das Risiko zukünftiger Lieferungen einzugehen. Im Gegenzug wurde ihnen eine vorhersehbare, gleichbleibende Qualität und Versorgung zugesichert.

Laut Reuters UK haben sich die Zeiten geändert. De Beers kämpft seit Jahren mit geringerer Produktion und Herausforderungen an sein Verkaufsmodell, teilweise dank des Zusammenbruchs der Sowjetunion und dem Aufkommen von Minen in Australien und Kanada außerhalb des Einflusses des Unternehmens. Sein Anteil am Rohdiamantenverkauf sank laut Bain Consultants von unter 50 Prozent im Jahr 2006 auf 37 Prozent im Jahr 2012. Im Jahr 2009 wurde es nach Karat von der russischen Alrosa überholt. De Beers sagt, der Umzug nach Gaborone sei teilweise durch den Wunsch motiviert gewesen, das Standortsystem am Leben zu erhalten, das immer noch an Käufer wie die Juweliere Tiffany & Co., Chinas Chow Tai Fook und indische Familienunternehmen verkauft.

„Die Regierung von Botswana kam nicht zu De Beers und sagte bitte, transferieren Sie Ihr Geschäft. Die Regierung von Botswana sagte: ‚Wir möchten, dass Sie die Diamanten aus Botswana hier verkaufen‘“, sagte Varda Shine, die De Beers’ Global Sightholder Sales leitet. Um es unverblümt auszudrücken, die Regierung von Botswana tat De Beers das an, was De Beers den Sightholdern 35 Jahre lang angetan hatte – sie machten ein Angebot, das De Beers nicht ablehnen konnte. Nun müssen 85 der 300 in London ansässigen De Beers-Mitarbeiter von London nach Gaborone umziehen.

Was würde passieren, wenn das russische Bergbauunternehmen seinen Stammkäufern die gleiche Bedingung stellen würde? Wenn Sie russisches Rohmaterial wollen, müssten Sie nach Sibirien kommen und es abholen!

Dort ist es manchmal minus 35 Grad Celsius (im Vergleich zu Gaborone, wo es etwa 35 Grad Celsius sind).

De Beers sieht sich jedoch als Ausnahme. „Wir glauben, dass unser Geschäftsmodell recht stark ist und Wert für De Beers und seine Aktionäre schafft – daher kamen wir auf die Idee, das gesamte Geschäft zu verlagern.“ Doch einige in der Branche sagen, es bringe Herausforderungen mit sich, die das Modell möglicherweise nicht überleben wird. De Beers verkauft bereits 10 Prozent seiner Produktion über Auktionen statt über Standorte, und laut dem Abkommen von 2011 wird die Regierung von Botswana einen Teil der lokalen Produktion über das staatliche Unternehmen Okavango verkaufen können, dessen Anteil auf 15 Prozent steigen wird. De Beers sagt, die Auktionen würden einen Richtpreis für Sightholder bieten, aber andere sehen darin nur Konkurrenz. „Es findet eine direkte Herausforderung für das Sightholder-System von De Beers statt“, sagt Diamantunternehmer Martin Rapaport, dessen eigene Gruppe Roh- und geschliffene Diamantentender betreibt.

Es stellen sich auch Fragen nach der Weisheit, das Management von De Beers, das weiterhin in London ansässig sein wird, von seinen Verkäufen und dem Fachwissen zu trennen, das die Gruppe untermauert hat. „Das Diamantengeschäft wird vom Unternehmensgeschäft getrennt, und das Unternehmensgeschäft ist bereits weitgehend des Diamanten-Know-hows beraubt worden“, sagte Brian Menell, dessen Familie vor einem Jahrzehnt Anteile an der Venetia-Mine an De Beers verkaufte und der heute als Leiter der privaten Kemet-Gruppe Bergbauinteressen in ganz Afrika hat. Er wies auch darauf hin, dass der Umzug De Beers näher an nur eine seiner Produktionsnationen bringt, was seine Ansichten möglicherweise verzerren könnte. Botswana macht fast drei Viertel der De Beers-Produktion aus, hat aber auch Minen in Namibia, Südafrika und Kanada.

Botswana, das lange Zeit als afrikanische Erfolgsgeschichte gefeiert wurde, hofft seinerseits, dass die De Beers-Verlagerung dazu beitragen wird, die Kompetenzen zu verbessern und sich zu einem Diamantenzentrum zu entwickeln, das einen wachsenden Käuferstrom in ganz Afrika anziehen wird. Obwohl es Antwerpen, Dubai oder Tel Aviv vielleicht nie überstrahlen wird, hofft Gaborone, sich seine eigene Nische schaffen zu können.

Es stellen sich viele Fragen, ob es die Struktur einer Branche wirklich verändern kann, in der die meisten Ressourcen in Afrika liegen, aber der größte Wert anderswo generiert wird, und ob seine Strategie eine gute Vorbereitung auf ein Leben nach den Diamanten ist, da die Minen altern. Dem Land fehlt auch noch die finanzielle und andere Infrastruktur von beispielsweise Dubai. Die große Herausforderung für De Beers ist die vollständige Abhängigkeit von Botswana. Eines Tages kann eine neue Regierung kommen und sagen, wir sollen Afrika verlassen, wir können unsere Diamanten ohne Sie verkaufen – alle Sightholder sind bei uns, wozu brauchen wir De Beers?

Aber machen Sie sich nicht zu viele Sorgen um De Beers, sie haben dieses Jahr immer noch verdient: Gesamtumsatz 6.000.747.262 (minus 16 % gegenüber dem Vorjahr) und einen operativen Gewinn von 815,1 Millionen Dollar (minus 42 % gegenüber dem Vorjahr), aber immer noch eine ordentliche Rendite von 14 % auf alle Verkäufe. Viele der Sightholder wären mit diesen Zahlen zufrieden.

Alle können beruhigt sein – Diamanten sind immer noch für immer.